TFSA与RRSP -最佳退休汽车?

”你给上半年100%的游戏,如果这还不够,下半年你给剩下的。”——约吉贝拉

免税储蓄账户(TFSA)将在2009年上市。我们应该使用它们,而不是RRSP为退休存钱吗?

简短的回答是,没有一个明确的答复。这将取决于你的环境。

因为真正的区别是税务后果,答案取决于两个关键因素:

1. 边际税率时贡献和边际税率撤出。
2. 使用的退税。

阶段1

大多数人认为他们将在一个较低的税率当他们退休时,因为他们的收入将低于时工作。如果这是真的,那将是对RRSP更好。在老年人,入门篇关于收回条款,然而,我们看到,这常常是不正确的。

3主要索回老年人GIS,年龄信贷和美洲国家组织。它们适用于所有收入中老年人,所以他们将花费老年人真正的钱。

安大略省non-seniors的最高税率为46%,始于一个应税收入为120000美元。然而,对于老年人来说,包括收回条款时,我们发现他们的边际税率为46%或更高,如果他们的收入低于15000美元或37000美元。

这15000美元阈值低于50%的GIS弥补性收入适用于15 - 20000美元之间会有所不同。使用20000美元如果你的收入将包括最大的美洲国家组织(40年在加拿大,享年65岁),你是单身,和15000美元如果你是新到加拿大或结婚。

这意味着唯一的人,退休后会在一个较低的税率将那些退休之间的应纳税所得额15000(或20000美元)和31000美元。,只有21%的边际税率。non-seniors,你在边际税率收入超过37000美元。

这意味着RRSP有优势的那些工作应税收入超过37000美元,预计15 - 31000美元之间的退休收入。这将适用于那些温和的退休储蓄,而不是那些基本上没有储蓄或那些有大量的储蓄。

这些术语非常一般,但是“适度的退休储蓄”意味着像50 - 150000美元,当你在你40的,说250000到750000美元,当你将退休。这些数据假设退休是15到25年后。

对不同的人会有各种各样的变化,但也有一些经验法则:

第一阶段的赢家

获胜者,一般来说,每个人在这些类别:

RRSP——合理的工作收入和适度的退休储蓄或养老。

工作收入高(超过120000美元)。

TFSA,工作收入低(低于37000美元/年)。

——合理或高工作收入很少的退休金或养老金。

——合理或高收入工作与慷慨的退休金或养老金。

第二阶段

如果你使用一个RRSP,退税你会怎么做?退税是许多加拿大人的主要原因为一个RRSP。你如何使用它TFSA vs RRSP战斗是至关重要的。

基于托尔伯特史蒂文斯的工作,为您的退税有三个选项:

1. 在退款。
2. 投资RRSP退款。
3. “补偿费”退税。

要理解“补偿费”,让我们来看一个例子。如果你有10000美元投资于你的RRSP和50%的纳税等级,你需要提供20000美元。你的退税将是10000美元,所以你是净现款支付的10000美元,现金可用。

你怎么可以这样?你可以贡献10000美元+短RRSP贷款为10000美元(或者使用信用额度)。使用退税来偿还贷款。

如果你每月贡献和减少了税收在源头(或导致一群RRSP),那么你基本上是做补偿费。

让我们看看这三个选项是如何影响TFSA与RRSP战斗。在这里,重点是最明显的显示当我们忽视投资回报(假设0%)和看只有一个贡献。为简单起见,我们假设50%的税率之前和之后退休。

如果你有1000美元的可用资金,这是你的选择。

TFSA与RRSP
	与0%的回报					与10%的回报
	RRSP。	RRSP w。	RRSP w。				RRSP w。	RRSP w。
一年	花退款	退款	补偿费	TFSA		RRSP	退款	补偿费	TFSA
0	1000美元	1000美元	2000美元	1000美元		1000美元	1000美元	2000美元	1000美元
1		500美元				1100美元	1600美元	2200美元	1100美元
2		250美元				1210美元	2010美元	2420美元	1210美元
3		125美元				1331美元	2336美元	2662美元	1331美元
4		63美元				1464美元	2632美元	2928美元	1464美元
5		31美元				1611美元	2927美元	3221美元	1611美元
6		16美元				1772美元	3235美元	3543美元	1772美元
7		8美元				1949美元	3566美元	3897美元	1949美元
8		4美元				2144美元	3927美元	4287美元	2144美元
9		2美元				2358美元	4321美元	4716美元	2358美元
10		1美元				2594美元	4754美元	5187美元	2594美元
税前	1000美元	1999美元	2000美元	1000美元
税后	500美元	1000美元	1000美元	1000美元		1297美元	2377美元	2594美元	2594美元

第二阶段的赢家

TFSA。只有你一直补偿费所有RRSP贡献,与TFSA RRSP是否匹配。一些加拿大人这样做。如果你花退税,你会用TFSA遥遥领先。即使你经常贡献你的退税,TFSA获胜,但不是的。

注意,如果你总是提供退款,你最终贡献相同数量随着时间的推移,但你总是TFSA以后因为你投资。然而,10%的回报,你在退休TFSA背后的只有10%。

总冠军:TFSA与RRSP

总的来说,TFSA会赢得大约80%的加拿大人。

——如果你将你的退税,那么显然TFSA获胜几乎在任何场景。请注意这是大多数人做什么。

——如果你经常再投资退税或者重大,那么您应该回到第一阶段的经验法则。TFSA也赢得大多数类别在阶段1。然而,RRSP做赢得一个大类别,包括1/3到1/2的加拿大人——那些有一个合理的工作收入和适度的退休储蓄或退休金。

——如果你将会退出TFSA,因为它将比退出一个RRSP容易得多,然后RRSP可能更适合你。

——TFSA限制只有5000美元/年,这是太少对于大多数加拿大人在退休后保持他们现有的生活方式。RRSP允许更多的贡献的房间,除非你的收入在30000美元以下。

建议

在声明TFSA获胜者大约80%的加拿大人,最好的建议,然而,将使用TFSA和RRSP的组合。

应纳税所得额的最终目的是在退休15000(或20000美元)和31000美元。如果你可以,那么你将在低等级退休。注意括号可能会增加通货膨胀每年,所以括号可能大约在25年的两倍。

为此,可以有一个“适度”RRSP TFSA,其余的你的储蓄。因此,您应该为您RRSP不超过约350000美元,这将是约750000美元的20 - 25年。

我们发现,当我们退休的客户有一个重要RRSP或者养老金+显著non-RRSP窝蛋,然后我们可以非常有效地计划他们的退休收入。我们可以决定退出每年每个源。大型non-RRSP组合并不那么常见的加拿大人,然而。

现在我们将TFSA,目标是要建立一个好的TFSA和RRSP储备金。这将提供各种各样的计划你退休后机会减少税收。

所有这些计划提供的机会TFSA财务顾问的是梦想。这就是为什么我们认为TFSA退休收入最好的改善计划至少有50年了。

艾德